A SLC Agrícola assinou um Memorando de Entendimentos não vinculante com a Terra Santa Agro que estabelece premissas, termos e condições indicativas para uma transação em que a Companhia assumiria as operações agrícolas da Terra Santa por meio da incorporação de ações da Terra Santa pela SLC Agrícola.
Em preparação para a combinação de negócios pretendida, a Terra Santa pretende realizar uma reorganização societária visando a segregação de ativos e passivos vinculados às propriedades rurais e correspondentes benfeitorias para uma nova sociedade anônima, a ser formada, registrada como Companhia aberta e listada no Novo Mercado da B3, cujas ações serão detidas pelos acionistas da Terra Santa (Terra Santa LandCo), e que não será objeto da transação. Como parte da operação, a Terra Santa arrendará as propriedades rurais da Terra Santa LandCo para a SLC Agrícola.
O enterprise value total atribuído à operação agrícola da Terra Santa pós reorganização societária (excluindo o valor relativo às terras e benfeitorias) é equivalente a R$ 550 milhões, sendo que a relação de troca da Incorporação de ações deverá considerar um valor líquido de R$ 65 milhões, sendo o remanescente equivalente a assunção de dívida e/ou caixa.
